tính từ văn phòng của họ vay) và về mặt lãi suất mà họ có quyền đưa ra cho
những người gửi tiền (gọi là Quy định Q, áp đặt trần lãi suất thấp). Do các
thay đổi này thường giảm mức chi trả trung bình hằng tháng đối với vay thế
chấp mua nhà, nên FHA đã biến việc sở hữu nhà trở thành khả thi đối với
nhiều người Mỹ hơn bất kỳ lúc nào. Thực tế, không phải quá đáng khi nói
rằng nước Mỹ hiện đại, với những khu ngoại ô đầy quyến rũ na ná giống
nhau của nó, đã được sinh ra từ đây.
Vì thế, từ thập niên 1930 trở đi, chính phủ Mỹ thực sự đã bảo lãnh thị
trường vay thế chấp mua nhà và nhờ đó khuyến khích người cho vay và
người đi vay hợp tác với nhau. Điều này đã khiến sở hữu bất động sản - và
nợ vay mua nhà - tăng vọt từ sau Thế chiến thứ hai, đẩy tỷ lệ sở hữu nhà ở từ
40% lên 60% vào năm 1960. Duy chỉ có một cái bẫy ở đây. Không phải bất
kỳ ai trong xã hội Mỹ cũng được tham dự bữa tiệc sở hữu nhà ở.
Năm 1941, một nhà xây dựng địa ốc đã cho xây bức tường cao một mét
tám tại quận 8 Mile của Detroit. Ông buộc phải xây bức tường này để đạt đủ
điều kiện nhận các khoản vay ưu đãi từ Cơ quan Nhà ở Liên bang. Các
khoản vay đó chỉ được cấp cho việc xây dựng ở một phía bức tường mà
phần lớn cư dân là người da trắng. Còn phần bên kia của thành phố, hầu hết
là người da đen sinh sống, sẽ không nhận được tiền vay liên bang, bởi vì
những người Mỹ da đen được cho là không đáng tin cậy về tín dụng.
Đây là một phần của hệ thống đã chia rẽ cả thành phố, về lý thuyết là bằng
sự đánh giá độ tin cậy về tín dụng, nhưng trên thực tế là bằng màu da. Nói
cách khác, sự phân biệt chủng tộc về địa lý không phải điều ngẫu nhiên, mà
do hệ quả trực tiếp từ chính sách của chính phủ. Bản đồ của Hội đồng Cho
vay Mua nhà Liên bang đã cho thấy các khu vực mà người da đen chiếm đa
số ở Detroit - khu Lower East Side, cộng một vài chỗ gọi là khu lao động ở
West Side và 8 Mile - được đánh dấu chữ D và được tô màu đỏ. Các khu vực
được đánh dấu chữ A, B hoặc C hầu hết là người da trắng ở. Sự phân biệt
này đã giải thích vì sao sau này người ta gọi việc cho toàn bộ một số khu vực
nào đó mức độ xếp hạng tín dụng âm là gạch đỏ
những người sống ở khu vực D muốn được vay tiền mua nhà, họ sẽ phải
chịu lãi suất cao hơn đáng kể so với những người sống ở các khu vực từ A
